陜西能源投資股份有限公司(簡稱陜西能源)3月28日下午舉行首次公開發(fā)行股票并在主板上市網(wǎng)上路演活動(dòng)，公司董事長趙軍，黨委副書記、副董事長、總經(jīng)理王棟，黨委委員、副總經(jīng)理、董事會(huì)秘書徐子睿，財(cái)務(wù)總監(jiān)劉千和保薦團(tuán)隊(duì)代表參加此次網(wǎng)上路演。

　　陜西能源將于3月29日開啟IPO網(wǎng)上和網(wǎng)下申購，發(fā)行價(jià)格為9.6元/股，對應(yīng)的公司2021年扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的攤薄后市盈率為90.63倍，高于中證指數(shù)有限公司2023年3月24日發(fā)布的行業(yè)最近一個(gè)月平均靜態(tài)市盈率21.96倍，融資規(guī)模為72億元。

　　陜西能源成立于2003年，公司是以電力和煤炭生產(chǎn)為主業(yè)的大型能源類企業(yè)，是國務(wù)院國資委確定的第一批深化國有企業(yè)改革的“雙百企業(yè)”。公司主營業(yè)務(wù)為火力發(fā)電、煤炭生產(chǎn)和銷售，依托陜西及西北煤炭資源優(yōu)勢，致力于煤炭清潔高效綠色開采，實(shí)施煤電一體化戰(zhàn)略，并開展熱電聯(lián)產(chǎn)及綜合利用業(yè)務(wù)，打造國內(nèi)一流能源企業(yè)。

　　得益于煤電一體化運(yùn)營模式、先進(jìn)的裝備水平，陜西能源近年來盈利水平穩(wěn)步上升。2019年至2022年，陜西能源實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤5.27億元、7.44億元、4.04億元和24.72億元，復(fù)合增長率達(dá)67.39%，2022年歸母凈利潤同比增長511.88%。

　　關(guān)于此次募集資金使用，公司表示，本次募集資金投資項(xiàng)目預(yù)計(jì)具有良好的經(jīng)濟(jì)效益。清水川能源電廠三期項(xiàng)目(2×1000MW)是國家規(guī)劃的陜北-湖北±800kV直流通道的配套電源點(diǎn)。湖北電網(wǎng)是華中電網(wǎng)的主要負(fù)荷中心之一，湖北電網(wǎng)電力平衡結(jié)果表明，“十四五”期間湖北電網(wǎng)有較大的電力缺口，“陜電入鄂”是保障湖北能源需求的重大工程。項(xiàng)目建成后，有利于緩解湖北省的電力供需矛盾，保證了項(xiàng)目的電力消納。同時(shí)，該項(xiàng)目主要由清水川能源自有的馮家塔煤礦供應(yīng)燃煤，可有效控制發(fā)電成本，有力保證募投項(xiàng)目的整體收益。

　　同時(shí)，公司擁有成熟的項(xiàng)目建設(shè)及運(yùn)營管理經(jīng)驗(yàn)公司具有較為豐富的煤電一體化項(xiàng)目建設(shè)及運(yùn)營管理經(jīng)驗(yàn)，擁有完善的生產(chǎn)管控體系和優(yōu)秀的經(jīng)營管理團(tuán)隊(duì)，積累了豐富的項(xiàng)目建設(shè)和生產(chǎn)運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)，能夠充分發(fā)揮電力、煤炭板塊專業(yè)化運(yùn)營優(yōu)勢和煤電協(xié)同優(yōu)勢。同時(shí)，公司也在持續(xù)探索及優(yōu)化公司治理結(jié)構(gòu)和管理方法，推動(dòng)電廠和煤礦運(yùn)營管理由傳統(tǒng)型向現(xiàn)代型、智能型、智慧型轉(zhuǎn)變。

　　募投項(xiàng)目擁有位于陜西煤電基地的區(qū)位優(yōu)勢。項(xiàng)目位于陜北煤電基地，擁有儲(chǔ)量豐富的優(yōu)質(zhì)煤炭資源，與該項(xiàng)目配套的陜北-湖北±800kV直流通道已建成投運(yùn)。同時(shí)，項(xiàng)目可與清水川能源電廠一期、二期共用部分公共設(shè)施，項(xiàng)目建設(shè)條件良好。

　　此外，公司表示，除招股說明書所列募投項(xiàng)目清水川電廠三期之外，公司正在全力推動(dòng)趙石畔煤礦600萬噸/年、園子溝煤礦東翼200萬噸/年產(chǎn)能建設(shè)，同時(shí)近期取得了丈八煤礦400萬噸/年核準(zhǔn)。(中國證券報(bào)記者 何昱璞)